本文以4家国有商业银行和10家股份制商业银行作为样本，运用计量模型对1994-2005年间中国商业银行效率的结构性影响因素进行实证分析。认为产权结构和市场结构共同决定中国商业银行的效率。同时发现竞争程度和基础业务能力对中国商业银行效率有影响，预算约束和金融创新对中国商业银行效率的影响不显著。因此，中国商业银行提高效率的途径是注重产权结构和公司治理改革，加速体制创新和机制创新，加大金融产品与服务创新力度，适当扩大中国商业银行尤其是股份制银行的规模，保持银行业适度集中度，并注重健全金融法律制度、重塑银行组织架构和业务流程、加强全面风险管理，这将有助于提高中国商业银行效率。

信用风险缓释（CRM）工具能影响贷款的违约风险暴露和违约损失，从而在某种程度上决定了贷款的损失预期，进而影响到贷款的定价策略和最终价格形成。本文基于CSMAR《中国上市公司银行贷款研究数据库》，就CRM工具对商业银行贷款定价的影响进行多视角的研究，我们的研究发现，理论与现实通常是背离的：（1）信用贷款与非信用贷款的风险溢价不存在显著差异，且信用贷款的风险溢价通常还低于非信用贷款；（2）在担保、质押、抵押三种CRM工具中，只有抵押贷款和非抵押贷款间的风险溢价存在显著差异，CRM工具在商业银行的贷款风险定价中未能得到应有的体现和反映；（3）在2004年以前，国有银行与非国有银行、股份制银行与非股份制银行的风险溢价存在显著差异，但在2004年以后，这种关系不复存在；（4）在2004年以后，城商行等的风险溢价较之以前显著提高了，但这更多地体现了其对县域（或区域）金融垄断性的提高和垄断租金的获得，并非意味着城商行等对CRM工具的风险敏感性有了实质性提高，或贷款的风险定价能力增强了。

近年来，随着我国国有商业银行改革的不断推进，国有商业银行公司治理结构的不断完善，国有控股商业银行高管激励问题也引起社会越来越普遍的关注。本报告在对完善的商业银行高管激励机制进行探究的基础上，通过结合目前我国国有控股商业银行高管激励的现状，对我国国有控股商业银行高管激励问题提出建设性意见。

对流动性进行衡量是商业银行有效管理流动性风险的前提和基础。在此领域，本文运用用于理解多元随机变量之间关系的统计工具Copula与广义随机占优理论中的高阶ES测度对商业银行流动性风险进行衡量；同时对我国安徽省境内各主要商业银行1997~2006年间的流动性统计数据进行实证分析；以寻求一条提高商业银行流动性风险管理水平的新途径，使得银行监管机构能够更加准确的衡量商业银行的清偿能力。

信用衍生产品是有效分散、转移以及对冲信用风险的重要工具，然而在2007年8月全面爆发的美国次级债危机中，信用衍生品却起到了放大器、助推器和加速器的作用。究其根源，信用衍生品定价失效是致使信用衍生品陷入次级债漩涡的主要原因。本文认为商业银行道德风险和逆向选择行为盛行，信用评级机构的错误评级，突发性系统性风险冲击刻画不足以及违约回收率被高估，是导致信用衍生品定价失效的重要因素，而这些因素在以往研究中被弱化甚至忽略了。因此本文从结构模型出发建立一个综合模型，在不完全信息的框架下，通过引入跳跃成分、不可观测异质性，以及违约概率和回收率负相关的假定来纳入上述因素对定价的影响，进而对信用衍生品定价理论研究进行有益的补充。

信用衍生产品是有效分散、转移以及对冲信用风险的重要工具，然而在2007年8月全面爆发的美国次级债危机中，信用衍生品却起到了放大器、助推器和加速器的作用。究其根源，信用衍生品定价失效是致使信用衍生品陷入次级债漩涡的主要原因。本文认为商业银行道德风险和逆向选择行为盛行，信用评级机构的错误评级，突发性系统性风险冲击刻画不足以及违约回收率被高估，是导致信用衍生品定价失效的重要因素，而这些因素在以往研究中被弱化甚至忽略了。因此本文从结构模型出发建立一个综合模型，在不完全信息的框架下，通过引入跳跃成分、不可观测异质性，以及违约概率和回收率负相关的假定来纳入上述因素对定价的影响，进而对信用衍生品定价理论研究进行有益的补充。

本文根据四川省境内工、农、建、中、交五家大型国有控股商业银行共454位市、县级分支行正行长的特征与履职水平评分数据，以及五家银行四川省分行的业绩与风险控制数据，研究了国有控股商业银行基层分支行行长的特征、履职水平与银行的业绩和风险控制之间的关系。研究发现，基层分支行行长的年龄分布合理、经济与金融工作平均年限较长；但是，任现职年限较短，分支机构高管人员的岗位交流现象普遍。进一步的检验表明，金融工作年限越长，履职水平越低；专科毕业的行长具有更低的履职水平；市级分行与中心城市支行行长的履职水平高于县级支行行长。结果表明，基层行长的特征显著影响其履职水平，继而影响整个银行的经营业绩与风险控制水平。

随着全球经济的发展，商业银行的业务创新已成为国际银行业发展的重要内容。在金融创新的实践过程中产生了前所未有的新工具、新技术和新市场，这在很大程度上革新了传统的业务活动和经营方式，改变了金融总量和结构，促进了金融和经济的快速发展。基于业务创新在金融创新中所处的核心地位，本文侧重于对我国商业银行业务创新问题进行探讨。

城市商业银行是我国金融市场一只不可忽视的力量，由于近几年城市商业银行的规范不断扩大，为满足资本充足率8%的最低监管要求，许多城市商业银行面临增资扩股的现实需要，同时增资扩股也是增强城市商业银行抗风险能力，维护我国金融稳定的必然要求。如何从法律的角度规范城市商业银行的增资扩股行为，并依法进行监管是摆在银行监管部门面前的重要课题，本文希望对此问题作一些探讨。

本文基于亚洲国家的面板数据，研究混业经营下银行集中与银行效率的关系。理论研究表明银行集中会带来两种相反作用的效应：规模经济和专业化经济，银行集中度提高所带来规模经济上升促进银行效率；相反专业化经济下降损害银行效率。实证分析(1)支持理论所表明的均衡关系,银行效率与银行集中等变量存在协整关系。(2)混业经营条件下, 银行集中与银行效率有显著的正相关关系，规模经济效应大于专业化经济效应。因此混业条件下,提高银行效率必须寻求有效途径，加强竞争，适度提高商业银行的集中度。