中国金融学术研究网

所属栏目：资本市场/市场有效性

上市公司季报公布对股票收益率的影响

认领作者认领作者管理权限

发布日期：2010年08月09日上次修订日期：2010年08月09日

王勇 bingmayong032@163.com 云南财经大学周文 zhou59201@163.com 云南财经大学

摘要

本文拟对沪深两市36家上市公司季报公布前后股票收益率变动情况进行研究。基于FFJR在1969年的文献中所提及的事件研究方法。发现每天的异常收益率在事件窗口中表现比较平稳，而每天累积的异常收益则具有明显的趋势，投资者在季报公布前后能获得显著的异常收益。反映出我国资本市场尚未达到半强有效，文章在最后指出一国应加强资本市场独立性的建设，有利于增强资本市场对宏观经济周期的超前预示作用。

展开

关键词：

市场有效性事件研究异常收益

下载论文在线阅读

复制链接

新浪微博

微信扫一扫

论文统计数据

浏览次数：
887
下载次数：
119

摘要

关键词：

论文统计数据

相关文献